|
 |
Корпоративные финансы
Организация финансирования
- информационная справка (teaser)
- соглашения о конфиденциальности (NDA)
- информационный меморандум
- финансовая модель
- перечень условий (term sheet)
- презентации и Data room
- проведение переговоров и road-show
- screening и Due diligence
- отбор привлекательных предложений
- подготовка соглашений
- частное и публичное размещение акций и облигаций
- выпуск еврооблигаций (eurobonds)
- проектное финансирование
- синдицированное кредитование
- государственно-частное партнерство
- структурированное финансирование (с применением деривативов)
- оценка и повышения стоимости компании
- привлечение денежных средств
- долгосрочное финансирование корпорации
Организация сделок Слияний и Поглощений
Рассмотрение различных вариантов приобретения, разработка предложений по стратегии и схеме приобретения
Финансовый и коммерческий Due dilligence
- изучение макроэкономической ситуации и анализ отрасли в стране нахождения актива
- отбор потенциальных объектов
- оценка инвестиционной привлекательности актива
- количественная и качественная оценка рисков (ценовых, процентных, валютных, кредитных, страновых и т.д.)
- установление контактов с собственниками и топ-менеджментом и выявление заинтересованности в предложении
- проведение переговоров на предмет возможного дружественного приобретения (friendly takeover)
- проработка вопроса получения одобрения антимонопольных органов, органов по регулированию финансовых рынков и ценных бумаг
- подготовка соответствующих соглашений
Реструктуризация и продажа активов
- изучение макроэкономической ситуации и анализ отрасли
- анализ корпоративной и маркетинговой стратегии
- финансовый анализ
- оценка бизнеса
- качественная оценка рисков
Определение потенциальных покупателей
- информационная справка
- соглашения о конфиденциальности (NDA)
- информационный меморандум
- финансовая модель
- перечень условий
- продвижение и предложения
- проведение переговоров на предмет продажи
- проработка вопроса получения одобрения антимонопольных органов, органов по регулированию финансовых рынков и ценных бумаг
- подготовка соответствующих соглашений
Оценка компаний и инвестиционных проектов
- изучение макроэкономической ситуации и анализ отрасли
- анализ корпоративной и маркетинговой стратегии
- финансовый анализ
- качественная оценка рисков
- прогнозирование спроса на продукцию/услуги
- прогнозирование операционных и капитальных затрат, прогнозирование прибылей и убытков
- прогнозирование свободных денежных потоков и бухгалтерского баланса
- расчет средневзвешенной цены привлеченного капитала (WACC), включая расчет рыночной чувствительности (beta)
- количественная оценка рисков
- дисконтирование свободных денежных потоков (DCF valuation)
- сравнительный анализ публично торгуемых аналогичных компаний (Comparable companies valuation)
- сравнительный анализ сделок по приобретению аналогичных компаний (Comparable transactions valuation)
Разработка финансовой модели и оценка справедливой стоимости (fair value) компании или эффективности проекта
Подготовка отчета по независимой оценке стоимости компании с указанием рекомендуемого интервала цен приобретения
Корпоративные финансы
|
